俄烏沖突爆發后，歐美國家對俄羅斯進行了多輪能源制裁，且力度不斷增強。在第五輪制裁中，歐盟要求在2022年8月開始禁運俄羅斯煤炭，由此對全球煤炭貿易產生了巨大影響。本文回顧了全球煤炭貿易的發展歷程并對新格局進行分析展望。

全球煤炭資源分布

煤炭是目前全球儲量最為豐富、分布最為廣泛且使用最為經濟的能源資源之一，全球近80個國家擁有煤炭資源，全球的聚煤盆地超2900個。截至2020年年底，全球已探明的煤炭儲量為1.07萬億噸。

分地區來看，亞太地區儲量占比42.8%，北美地區占比23.9%，獨聯體國家占比17.8%，歐盟地區占比7.3%，以上4個地區儲備合計占比超過90%。分國家來看，美國是全球煤炭儲量最豐富的國家，占全球資源的23.2%，俄羅斯占比15.1%，澳大利亞占比14%，中國占比13.3%，印度占比10.3%，以上5個國家儲量之和占全球總儲量的76%;而印度尼西亞和蒙古國煤炭的探明儲量占比僅為3.2%和0.2%。

歷史上煤炭對全球工業經濟的發展作出了卓越的貢獻。在20世紀之前，煤炭是全球消耗量最大的能源品種，在20世紀初一度占到一次能源消費比重的95%，但是隨后原油時代到來，煤炭的能源地位一落千丈，但是隨著原油價格的大幅波動，煤炭的替代作用又十分明顯。長期以來，煤炭的貿易也隨著全球經濟的發展以及原油價格的波動，不斷發生變化。

煤炭貿易發展歷史

18世紀，隨著歐洲工業革命的開始，煤炭成為近代工業主要的動力來源，但是當時由于開采條件和運輸條件有限，全球的煤炭貿易僅僅在北美、中美、西印度群島以及歐洲部分地區進行。1910年，煤炭占世界能源消耗的80%，約為1.7億噸。

第一次世界大戰的時候，歐洲煤炭供給減少但是需求增加，與此同時美國煤炭開始大量出口，因此大量的煤炭貿易發生在美國和歐洲之間。戰后德國和英國等歐洲國家開始增加煤炭生產，美國煤炭運輸歐洲受阻，疊加此后西方經濟危機以及石油崛起，全球煤炭貿易開始回落。

第二次世界大戰時期，煤炭再度成為戰時主要的能源，但是1940年之后大量廉價石油涌入市場，煤炭消耗量降至不到1億噸。

到了20世紀60年代，原油開始不斷增產且價格平穩，煤炭在能源中的競爭優勢不斷減弱，煤炭占世界能源消費比重下降，原油超過煤炭成為世界第一大能源，此后的十幾年間全球煤炭貿易主要以煉焦煤為主。

20世紀70年代之前雖然煤炭的消費量有所增長，但是貿易量卻十分小。1950年，世界煤炭貿易量為6400萬噸，到了1960年緩慢增長至1億噸附近，但貿易量占總產量的比例只有4%。但是從20世紀70年代開始，原油價格大幅上漲，世界各國對煤炭重新開始重視。

由于世界的發展和技術進步，勞動生產率成倍提升，煤炭開采成本明顯下降，生產條件大幅改善，主要產煤國煤炭產量大幅增長。美國1989年煤炭產量達到了48.8億噸，比1976年增長了50%。此外，煤炭的貿易量也不斷增長，20世紀80年代初，煤炭貿易量為2.6億噸，到了1990年前后上升至3.6億噸。

20世紀90年代開始，由于蘇聯解體經濟衰退，以及中國和印度等國家生產放緩影響，世界煤炭生產開始出現明顯負增長，1993年，全球煤炭產量較1990年下滑了7.2%。進入21世紀之后，全球煤炭生產和貿易迎來了新一輪的復蘇，其間全球煤炭產量快速增加，主要的原因有三方面：全球經濟平穩發展、潔凈煤技術發展以及石油天然氣等能源價格不斷上漲。

值得注意的是，20世紀70年代之后，不僅煤炭貿易出現了質的改變，貿易的煤炭種類、生產的國家以及出口方向都發生了本質變化。從煤炭貿易的種類來看，動力煤的貿易增長始于20世紀70年代，此前的煤炭貿易多以煉焦煤為主，1970年，動力煤貿易占煤炭總貿易量的30%;1980年占比接近一半;1990年占比超過55%。動力煤貿易的快速增長主要有四個方面的原因：

一是能源需求增加。隨著經濟的發展，部分國家和地區對能源的需求日益擴大，但是自身由于地域限制以及能源儲量有限，能源利用轉移下，使得這些地區和國家對煤炭產生了額外的需求。

二是本土開采成本昂貴。部分國家和地區本土開采條件不佳，開采成本昂貴，因此采取減少生產和增加進口的方式。

三是燃煤電站大量建設。由于煤電站的大量建設，動力煤在國際貿易中的吸引力大幅增加，疊加化工、水泥等非電企業的發展，對動力煤的需求進一步攀升。

四是鋼鐵行業需求不振。鋼鐵行業發展緩慢，使得焦煤貿易量逐步回落，動力煤因需求提升，最終貿易量占比不斷攀升。

表為20世紀80年代初動力煤貿易量開始超越煉焦煤(單位：萬噸)

從生產的國家來看，通過IEA(國際能源署)的數據可以發現，1971—2018年，非OECD(經合組織)國家煤炭產量與世界煤炭總產量的變化基本相同，呈現不斷增長的態勢;1971年，OECD國家煤炭產量比重為56.58%，非OECD國家煤炭產量比重為43.42%。從1988年開始，非OECD國家煤炭產量比重超過OECD國家，達到51%，而OECD國家煤炭產量比重下降到49 %。此后該比例一直呈現下降趨勢，到了2018年OECD國家煤炭產量比重下降到22%，非OECD國家煤炭產量比重上升到78%。

從出口的國家和出口量來看，20世紀70年代，澳大利亞和美國是全球主要的煤炭出口國，二者分別占全球出口總額的28%和70%。到了2018年，全球煤炭主要的出口國為印尼、澳大利亞、俄羅斯和美國，其中印尼和澳大利亞出口占比分別為31%和27%。從需求方來看，20世紀70年代，日本和德國是最主要的進口國家，煤炭進口量占比分別約為69%和30%，到了2018年世界最大的四個進口國為中國、印度、日本和韓國，煤炭進口占比分別為21%、17%、13%和10%。因此無論是從生產還是需求的方面來看，全球煤炭貿易從20世紀70年末之后，貿易重心不斷東向東移。

當前煤炭貿易狀況

煤炭的運輸成本較高，因此在全球范圍內的煤炭貿易多數發生在相鄰國家之間。一般而言，全球煤炭貿易主要發生在亞太、歐洲北美和拉丁美洲，印尼和澳大利亞出口至中國、韓國、印度和日本，南非煤炭運往歐洲，哥倫比亞向歐洲和北美運輸，俄羅斯煤炭發往歐洲和東亞。但是2020年以來，由于全球疫情以及俄烏沖突的影響，全球煤炭貿易格局再度重塑，煤炭貿易開始從東往西流。

俄烏沖突爆發后，歐美國家對俄羅斯進行了多輪能源制裁，且力度不斷增強，在第五輪制裁中，歐盟要求在2022年8月開始禁運俄羅斯煤炭，由此對煤炭貿易產生了巨大影響。俄羅斯是歐洲能源的第一大供應國。從煤炭的角度來看，2020年俄羅斯煤炭占歐盟煤炭總進口量的56%、美國占比17%、澳大利亞占比15%、哥倫比亞占比6%、南非占比1%、其他國家占比5%。

由于歐美以及日本、韓國宣布對俄羅斯煤炭的禁運，使得俄羅斯煤炭向西的貿易完全受阻，只能轉向中國和印度，而歐盟也轉向亞太地區尋求新的煤炭供應。亞太地區主要的煤炭供應國是澳大利亞和印尼，由于澳洲此前的貿易流向多為日本和韓國，短期內向歐洲發運的實力有限，而歐盟對印尼的高卡煤訴求也擠占了原本中國、日本、韓國以及印度的需求。

整體而言，俄烏沖突導致亞太地區煤炭市場火熱，供不應求局面加劇。IEA的數據顯示，今年1—9月全球海運煤炭貿易量為8.902億噸，比2021年同期的8.645億噸增長3.0%，但低于2019年同期的9.571億噸。但是由于煤炭體積龐大且運輸成本高，貿易格局的改變整體上增加了運輸距離，由此可能產生因為海運和陸運能力限制問題造成了貿易量減少。因此可以說由于俄烏沖突的影響，全球煤炭貿易的新格局才剛剛拉開序幕。