印度持續惡化的疫情正在引起人們更多的關注，南亞、東南亞等地已經明顯出現疫情蔓延。疫情反復帶來的封鎖措施有可能再次拖延光伏電站的建設進度。另一方面，疫情加劇短期內給航運業帶來了一定程度的影響，海運成本預計年內將持續保持高位。此外，全球裝機潛力最大的中國還在飽受光伏供應鏈波動帶來的壓力，地面電站等進展緩慢。種種跡象顯示，今年上半年亞洲地區的光伏市場相對低迷，全年裝機容量或低于年初預期。

疫情失控，印度開發商向能源部尋求再次延長項目期限

印度此次疫情的失控源于印度“大壺節”和地方選舉，高密度的民眾集會直接導致肺炎病毒的快速傳播和突變。從四月下旬至今，印度已連續15天單日新增確診病例超30萬，累計確診超過2065萬。而據多家外媒透露，實際確診數字有可能遠高于此。

世界衛生組織在本周三表示，過去一周，印度的新增病例和病亡人數占到了全亞洲的90%以上。目前，印度已經超過巴西，成為全球累計確診病例數第二多的國家，無論是其醫療系統、還是經濟形勢及就業率，都已經到了非常嚴峻的地步。為了保住經濟，莫迪政府目前僅宣布了“宵禁”政策，還沒有采取大范圍內的嚴格封鎖。

去年，印度宣稱，由于三月份的全面封鎖導致光伏制造和電站項目放緩，全年裝機量僅新增3.2GW，比2019年的7.3GW下降了56%。今年初，多家分析機構曾預測印度市場今年將迎來反彈，有望重回2019年的裝機量。

但就目前形勢來看，哪怕距離2022年4月1日(印度對進口光伏電池和組件的關稅即將提高至25%和40%)僅有不到一年的窗口期，也難以挽救印度今年的裝機量。一方面，印度從中國搶購的組件很可能是先囤貨，在年內來不及安裝并網，另一方面，組件價格因為上游硅料漲價持續走高;光伏逆變器面臨嚴重的芯片短缺;同時海運費還在不斷上調;綜合成本的大幅上升會削減印度今年的裝機量。2021年，印度的新增光伏裝機很有可能僅維持在去年的3.2GW甚至更低。

目前，由于大量勞動力返鄉躲避疫情，印度大部分地區的屋頂安裝受到影響，公用事業規模的項目面臨著延期調試，一些開發商已經開始向印度能源部尋求再次延長項目期限。

疫情的二次爆發導致了外資出逃，供應商戰略性放棄該市場。某光伏制造商告訴光伏們，“已經有很多光伏企業戰略性擱置印度市場了。最多就維持住幾個最核心的客戶不讓他完全空白而已?，F在組件因為面臨加稅，所以還在陸續出貨。但逆變器因為芯片缺貨，給印度客戶的交期一般在4-5個月。所以如果疫情下半年沒有較大改善，可以預見安裝并網數量的大幅削減。

另一個極端情況發生在海運物流方面，據光伏們了解印度港口開始出現因疫情爆發，死亡人數暴增而導致的棄貨率攀升，很多貨物可能會遭遇出運時，收貨人尚在，到港時，收貨人已確診或病逝的情況。

越南、泰國等面臨再次封城，東南亞整體遭受疫情波及

有跡象表明，印度疫情正在向鄰國擴散。

根據外媒統計的數據，和印度一樣，老撾、泰國等南亞、東南亞國家的醫療系統已經無法承受病例數量的激增。多個國家的確診病例呈現幾何級上升。有分析指出，東南亞地區的疫情爆發與印度重災區的人員跨境流動有很大關系，既有可能導致該地區的疫情失控蔓延。

為了控制疫情，多個國家再次實施封鎖，即使是確診病例數最少的越南也開始限制公眾集會，馬來西亞也宣布將于5月6日至17日在該國最繁華的6個區加強管制。

東南亞光伏市場在很大程度上依賴越南，尤其是在過去三年間，越南光伏裝機量的快速崛起，成功吸引了包括中國國企在內的一大批海外投資商前來開發電站或者建工廠。隨著去年越南屋頂裝機的“井噴”，政府削減補貼的意愿更加明顯。原本按照越南媒體的報道，越南將從四月份開始削減最高達38%的屋頂光伏發電上網補貼，調至5.2-5.8美分/千瓦時，但是最終的補貼政策，始終沒有落地。目前開發商等還在觀望中。

自年初以來，除了馬來西亞的1GW 光伏招標獲823MW預選容量，以及孟加拉和巴基斯坦個別項目之外，東南亞市場表現相對平緩。緬甸暴亂也徹底澆滅了投資商們對這個新興市場的熱情。目前來看，只有疫情控制得當和越南的光伏補貼政策盡快確定，才能讓東南亞市場恢復原本的活力。

疫情或拉高海運費用，光伏成本還在攀升

自2020年下半年海運費漲價至今，始終沒有回落的跡象。某些貿易航線，即期運價還在上升。其中，跨太平洋即期運價已經連續8個月處于創紀錄的高位。雖然運費成本已經轉移給了終端用戶，但光伏成本的攀升已是不爭的事實。

蘇伊士運河終端事件剛結束不久，印度疫情又失控，港口工作人員和船員的感染風險再度升高。盡管到目前為止，印度新一輪疫情爆發對海運貿易的影響有限，但是不排除疫情控制極端不利的情況下，會影響部分航線。至此，人們已經開始對高運價何時結束的注意力從原本的今年下半年轉向了2022年。

五月初，伴隨著各大航線基本滿載的情況下，又有船公司宣布了新一輪針對亞洲區的運費調漲。在這種情況下，光伏綜合成本的攀升將給價格敏感度較高的亞洲市場(尤其是項目市場)施壓新的壓力。

彭博新能源財經在年初預測，“2021年全球光伏新增裝機將達到160GW甚至更高，印度市場2020年推遲的項目有可能在今年實現大幅安裝并網。”但是這次印度疫情的爆發屬于突發情況，勢必將減緩光伏項目的進度，極端情況下，將削減東南亞及全球的新能源裝機。預計今年亞洲地區的光伏裝機增幅將主要依靠中國、日本、韓國(可能包含越南)等市場。在組件需求方面，PV Infolink最新預計全球市場約有155GW的組件需求，上半年市場需求不及預期，目前來看2021年中國以外的市場需求約在100GW 左右，相比2020年沒有太大的增長。